营运资本(WorkingCapital)是指企业在日常运营活动中所需的流动资金,它反映了企业短期偿债能力和资金周转情况。计算营运资本通常涉及以下步骤:
1.确定流动资产:流动资产是指企业在一年内可以转换为现金的资产,包括现金、应收账款、存货等。
现金:企业持有的现金和现金等价物。
应收账款:企业因销售商品或提供服务而尚未收到的款项。
存货:企业为销售或加工而持有的商品、原材料或产品。
2.确定流动负债:流动负债是指企业在一年内需要偿还的债务,包括应付账款、短期借款、应付工资等。
应付账款:企业因购买商品或服务而尚未支付的款项。
短期借款:企业在一年内需要偿还的借款。
应付工资:企业应支付给员工的工资。
3.计算营运资本:将流动资产总额减去流动负债总额,得到营运资本的计算公式如下:
营运资本=流动资产流动负债
举例说明:
假设某企业的流动资产总额为500万元,包括现金100万元、应收账款200万元、存货200万元;流动负债总额为300万元,包括应付账款150万元、短期借款100万元。
那么,该企业的营运资本计算如下:
营运资本=(现金+应收账款+存货)(应付账款+短期借款)
营运资本=(100+200+200)(150+100)
营运资本=500250
营运资本=250万元
这意味着该企业有250万元的营运资本,可以用于日常运营活动。如果营运资本为负数,则可能意味着企业短期偿债能力不足。